1988 m. 91-ojoje TOK sesijoje buvo svarstomi keturi miestai kandidatai rengti 17-ąsias žiemos olimpines žaidynes - Bulgarijos sostinė Sofija, Amerikos Aliaskos Ankoridžo centras ir du miestai šiaurės Europoje - Norvegijos Lilehameris ir Švedijos Östersundas. Pagrindinė kova vyko tarp šių dviejų kaimyninių šalių atstovų, kurioje nugalėjo norvegai.
Lilehameris yra gana senas miestas, kurio pirmosios gyvenvietės atsirado dar geležies amžiuje. Jo jokiu būdu negalima vadinti didmiesčiu - mieste tada buvo tik 25 tūkstančiai gyventojų. Iki 1994 m. Jis neturėjo nieko bendro su olimpiniu judėjimu, nebent, žinoma, manysime, kad Izraelio žvalgyba pašalino Lilehameryje padavėją, kurį ji laikė teroristinio išpuolio Miuncheno olimpinėse žaidynėse dalyviu.
1994 m. Žaidynėms miestas pastatė nuostabų šuolių šuolį „Lisgardsbakken“su 40 tūkstančių vietų, kuris netgi gavo prestižinį architektūros apdovanojimą. Ten vyko olimpiados atidarymo ir uždarymo ceremonijos. Ši sporto bazė vis dar yra puikios būklės - Norvegijoje jie vėl ketina naudoti Lisgardsbakken 2016 m. Jaunimo žiemos olimpinėse žaidynėse.
Dauguma varžybų vyko Lilehameryje, tačiau organizatoriai keletą kartų startavo į kaimyninius miestus. Taigi, čiuožėjai varžėsi Hamare, slidininkai - Ayeryje ir Ringebu, kelios ledo ritulio varžybos buvo surengtos Jovike, o bobslėjaus trasa buvo Handerfossene. Visos olimpinės vietos buvo nutolusios ne didesniu kaip 50 kilometrų atstumu.
Šioje olimpiadoje pirmą kartą buvusios SSRS respublikos dalyvavo nepriklausomų valstybių, kaip ir anksčiau Jugoslaviją ir Čekoslovakiją, statuse. Todėl bendras dalyvaujančių šalių skaičius pasiekė maksimalų žiemos olimpinių žaidynių skaičių tuo metu - 64. Tačiau dalyvių skaičius pasirodė esąs mažesnis nei ankstesnėse žiemos žaidynėse - 1739. Olimpiečiai iš Norvegijos (26 medaliai)), Vokietija (24), Rusija (23) ir Italija (20). Rusai laimėjo po penkis apdovanojimus dailiojo čiuožimo, lygumų slidinėjimo, greitojo čiuožimo ir biatlono varžybose, tačiau ledo ritulio turnyre net negalėjo prasibrauti į trejetuką.
